從晶圓出貨入手 分析中國集成電路設計業(yè)產(chǎn)值

　　ICCSZ訊 中國集成電路設計產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)值，就像一個“羅生門”，眾說紛紜，難以猜測。宛如英國女王的年齡或者特朗普的行動一樣，儼然成謎。

　　從晶圓出貨入手 分析中國集成電路設計業(yè)產(chǎn)值

　　主要的說法包括：

　　1、為了獲取國家對集成電路產(chǎn)業(yè)的稅收和政策優(yōu)惠，產(chǎn)業(yè)內(nèi)極少數(shù)企業(yè)“掛羊頭賣狗肉”，做芯片的、做代理的、做軟件的、做器件的、做終端的、做模組的，其多元化的業(yè)務，出于政策優(yōu)惠、稅收減免或者項目申請等種種原因，產(chǎn)值計算單一化，均算作芯片產(chǎn)值。

　　2、部分系統(tǒng)公司或出于戰(zhàn)略需求、或出于項目需求、或出于芯片概念等原因，也都和“芯”沾邊，因為大多數(shù)芯片都賣給自己的系統(tǒng)公司，左手倒右手，所以芯片價格難以估算。

　　3、SiP時代，部分芯片廠家因為客戶需求，也采購不少周邊芯片，封裝或者組裝在一起，導致芯片產(chǎn)值有可能被重復計算；同時極少數(shù)企業(yè)為了特定需求，會從別的芯片公司，甚至外國公司買來芯片，做轉(zhuǎn)手生意，自己的芯片和買來的芯片，最后產(chǎn)值中“安能辨它是雄雌”！

　　4、因為眾多地方政府的優(yōu)惠，以及一些大企業(yè)在原來城市優(yōu)惠政策的到期，于是這些企業(yè)紛紛“化整為零”，在不少地方設立分公司/子公司，這或許是中國一年之間多出幾百家芯片設計公司的主要原因。最后在統(tǒng)計數(shù)據(jù)時，分公司，子公司，總公司，分分合合，都來報數(shù)，確實難以計算。

　　5、極少數(shù)公司，從事著“貼牌”或者轉(zhuǎn)手生意，或者買了別人的芯片直接打自己的品牌，或者買了晶圓直接封裝。和業(yè)內(nèi)供應鏈沒有一絲生意，也能“做”芯片。他們不生產(chǎn)芯片，他們只是芯片界的搬運工，但他們的數(shù)值卻流傳在江湖。

　　以上種種現(xiàn)象，給業(yè)內(nèi)統(tǒng)計相關產(chǎn)值造成很大困擾。目前國內(nèi)產(chǎn)業(yè)中最權威的統(tǒng)計機構(gòu)是中國半導體行業(yè)協(xié)會（以下簡稱“協(xié)會”）和中國半導體行業(yè)協(xié)會IC設計分會（以下簡稱“分會”），中國眾多設計公司是協(xié)會和分會的會員，再加上協(xié)會和分會的影響力與定位，所以二者統(tǒng)計的數(shù)據(jù)更全面，更權威。但畢竟“同處一片藍天下”，上述現(xiàn)象同樣也給協(xié)會和分會不少干擾，協(xié)會和分會領導更是早已關注到類似現(xiàn)象，并采取過相應措施。

　　國際上一些研究機構(gòu)因為沒有協(xié)會的“會員”和“地位”優(yōu)勢，更多是從產(chǎn)業(yè)研究的角度來分析設計產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)值，從晶圓出貨來分析設計產(chǎn)業(yè)是比較通常的辦法。這種方法的好處在于可以避免重復計算，避免非芯片產(chǎn)值統(tǒng)計進來，做“定性”分析比較準確，但難點在于因為晶圓價格、工藝和每家芯片企業(yè)毛利率的不同，導致計算從晶圓到芯片的“系數(shù)”比較困難；缺點在于Foundry第四季度的晶圓一般不會在當年轉(zhuǎn)換成芯片，同時每家Foundry的收款時間節(jié)點又不太一致，研究時亦有缺陷。

　　仁者見仁，智者見智。任何一種計算方法，都有它的合理性和局限性，多一種研究方法，換個角度來探尋產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，或許更有利于“霧里看花”，更好地為產(chǎn)業(yè)服務。在協(xié)會和分會領導的大力支持下，我們統(tǒng)計了全球十三家Foundry中國客戶的銷售額，來從晶圓出貨的角度分析下中國設計產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)值。這個數(shù)據(jù)只是一家之言，并且是從不同的角度來探究，在全面性和準確性上自然比不過協(xié)會和分會。

　　需要強調(diào)的是，此類計算方法沒有包含中國IP、EDA、未買晶圓的設計服務等產(chǎn)業(yè)產(chǎn)值，同時沒有統(tǒng)計軍工和安全等特殊領域的產(chǎn)值，而上述歸口的產(chǎn)值是被統(tǒng)計到協(xié)會和分會的數(shù)據(jù)中的，所以統(tǒng)計口徑的不一樣，肯定會有數(shù)值的區(qū)別。根據(jù)調(diào)查，2016年整個中國代工市場（所有代工廠中國客戶的銷售額）是65.64億美元。臺積電以26.84億美元高居榜首，中芯國際以14.46億美元位居第二。具體排名如下：

　　從晶圓出貨入手 分析中國集成電路設計業(yè)產(chǎn)值

　　2016年全球主要代工廠中國客戶的銷售額排名 單位：百萬美元

　　數(shù)據(jù)來源：芯謀研究

　　注：本文章暫時沒有計算臺灣地區(qū)設計公司的產(chǎn)值；上述數(shù)據(jù)多考慮晶圓銷售，其它類似光罩或者設計服務等非制造銷售每家處理不一，最終和每家的銷售額會有差別；針對產(chǎn)業(yè)中Foundry的生產(chǎn)前后端合作問題亦有考慮。

　　業(yè)內(nèi)，一般美國公司因為工藝先進，毛利率比較高，所以晶圓到芯片大概要乘以2.8到3.8；（考慮到晶圓和封裝的成本以及毛利率）；而臺灣業(yè)界大概是2.5到3.5；根據(jù)大陸設計公司的毛利率來看，從晶圓到芯片應該差不多是在2.3-3.3之間。但去年因為晶圓價格較高，導致大多設計公司毛利率偏低，所以這個系數(shù)比以往要略低一些。同時為了更精準分析中國產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)值，我們針對每家Foundry的工藝分布，主要客戶的毛利率范圍等，為每家不同的代工廠分析了一個轉(zhuǎn)換系數(shù)。（因為涉及到更多未公開信息和研究邏輯，具體每家的轉(zhuǎn)換系數(shù)保密）。

　　綜合分析，從晶圓出貨角度來看，2016年中國集成電路設計產(chǎn)業(yè)的產(chǎn)值是181.79億美元，如果按照美元兌人民幣1:6.65來計算（2016年平均匯率中值），此類方法分析出的中國設計業(yè)的產(chǎn)值為1208.9億人民幣。協(xié)會的統(tǒng)計數(shù)據(jù)是1644.3億人民幣，分會的統(tǒng)計數(shù)據(jù)是1518.52億人民幣。如果考慮到去除17%增值稅，那么協(xié)會的數(shù)據(jù)是1405億人民幣，分會的數(shù)據(jù)是1298億人民幣。考慮到統(tǒng)計口徑、匯率調(diào)整、計算方法、數(shù)據(jù)統(tǒng)計以及研究誤差多方面原因，應該看出三者的數(shù)據(jù)還是比較吻合，相當一致。

　　數(shù)據(jù)略有區(qū)別，但可以看出中國集成電路設計產(chǎn)業(yè)的高速增長卻是一個不爭的事實。“設計是龍頭”，龍頭的高速增長，肯定會帶動中國半導體產(chǎn)業(yè)的全方位發(fā)展。這是中國半導體發(fā)展的事實，也是希望，更是未來！