中國(guó)上市公司經(jīng)典并購(gòu)案例一覽

　　米塔爾并購(gòu)華菱管線

　　2005年1月，作為華菱管線的控股股東，華菱集團(tuán)與米塔爾鋼鐵公司簽署股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議，前者將其持有的華菱管線74.35%國(guó)有法人股中的37.175%轉(zhuǎn)讓給米塔爾。轉(zhuǎn)讓后，米塔爾與華菱集團(tuán)在成為并列第一大股東。此后，隨著國(guó)內(nèi)鋼鐵行業(yè)新政策出臺(tái)，明確規(guī)定外商不能控股國(guó)內(nèi)鋼鐵企業(yè)的背景下。并購(gòu)雙方重新談判，米塔爾鋼鐵公司同意其購(gòu)入的股權(quán)減少0.5%，以1%的股權(quán)差距屈居第二大股東。
 
　　凱雷收購(gòu)徐工機(jī)械
　　2005年10月，徐州工程機(jī)械集團(tuán)有限公司與國(guó)際投資機(jī)構(gòu)凱雷投資集團(tuán)簽署協(xié)議，凱雷出資3.75億美元現(xiàn)金購(gòu)買徐工集團(tuán)全資子公司???徐工集團(tuán)工程機(jī)械有限公司85%的股權(quán)。由于徐工機(jī)械持有徐工科技43%的股份，此次股權(quán)轉(zhuǎn)讓完成后，徐工科技的控股股東將變?yōu)閯P雷投資。 

　　拉法基控股四川雙馬
　　2005年11月，全球最大水泥企業(yè)拉法基公司與其合資公司拉法基瑞安水泥有限公司，以3億元的價(jià)格完購(gòu)四川雙馬投資集團(tuán)。由于雙馬集團(tuán)持有四川雙馬66.5%的股權(quán)。經(jīng)過(guò)此次股權(quán)變更，拉法基瑞安將成為四川雙馬的實(shí)際控制人。 

　　大摩、IFC投資海螺水泥
　　2005年12月，海螺水泥公告稱，公司接到控股股東海螺集團(tuán)通知，海螺集團(tuán)已與戰(zhàn)略投資者M(jìn)S　Asia　Investment　Limited和國(guó)際金融公司(世界銀行集團(tuán)成員之一，下稱IFC)簽署協(xié)議，擬將其持有的公司13200萬(wàn)股和4800萬(wàn)股國(guó)有法人股分別轉(zhuǎn)讓給MS和IFC。 

　　阿賽洛入股萊鋼股份
　　世界第二大鋼鐵商阿賽洛股份公司旗下全資企業(yè)???阿賽洛中國(guó)控股公司與萊蕪鋼鐵集團(tuán)有限公司于2006年2月在濟(jì)南簽署了《股份購(gòu)買合同》，阿賽洛中國(guó)以約20.85億元人民幣收購(gòu)萊鋼集團(tuán)所持萊鋼股份35423.65萬(wàn)股非流通國(guó)有法人股，占萊鋼股份總股本的38.41%。在收購(gòu)?fù)瓿珊螅①惵逯袊?guó)與萊鋼集團(tuán)并列萊鋼股份第一大股東。 

　　中石化整合旗下A股公司
　　2006年2月，中石化發(fā)布公告稱，以現(xiàn)金整合旗下石油大明、揚(yáng)子石化、中原油氣、齊魯石化4家A股上市公司，以現(xiàn)金要約的方式收購(gòu)旗下4家A股上市子公司的全部流通股和非流通股，其中用于流通股部分的現(xiàn)金對(duì)價(jià)總計(jì)約143億元。 

　　Holchin　B.V.吞下G華新
　　2006年3月，華新水泥公告稱，將向其第二大股東Holchin　B.V.定向增發(fā)16000萬(wàn)股A股。此前，擁有世界水泥市場(chǎng)份額5%的全球最大水泥生產(chǎn)銷售商Holcim　Ltd.通過(guò)全資子公司Holchin　B.V.持有華新水泥8576.13萬(wàn)股B股，占公司總股本26.11%，是第二大股東，僅次于由華新集團(tuán)27.87%的比例。華新水泥股改后，Holchin　B.V.將成為其大股東。 

　　海螺水泥拿下巢東股份
　　巢東股份2006年5月公告稱，該公司控股股東安徽巢東水泥集團(tuán)擬將所持公司全部股份轉(zhuǎn)讓給海螺水泥和昌興礦業(yè)投資有限公司。其中，海螺水泥擬受讓巢東集團(tuán)持有的巢東股份3938.57萬(wàn)股；昌興投資受讓8000萬(wàn)股。 

　　CVC或?qū)⒖毓沙盔Q紙業(yè)
　　晨鳴紙業(yè)2006年5月公告稱，同意亞太企業(yè)投資管理有限公司(VC　Asia　Pacific　Limited)(代表其所管理的投資基金，以下簡(jiǎn)稱“CVC”)以認(rèn)購(gòu)公司向其非公開(kāi)發(fā)行股份的方式對(duì)公司進(jìn)行戰(zhàn)略投資。晨鳴紙業(yè)將向CVC非公開(kāi)發(fā)行不超過(guò)10億A股股票，募集資金總額將達(dá)50億元。此次增發(fā)完成，CVC持股比例將達(dá)到42%左右，成為公司的第一大股東。